五分钟了解 Multiple:Uniswap V3 流动性策略收益平台

ghozim 区块链翻译 2022-05-04 10:56:17 croswap 收益

  流动性提供者更方面参与 Uniswap V3 做市区块天眼APP讯 !Multiple 不仅让普通,享策略以获取收益的途径也为专业交易者提供了分。

  次其,者获得的是「市场平均收益」在 V2 中所有流动性提供,金分配来获得超过「市场平均收益」的「Alpha 收益」而在 V3 中流动性提供者是通过更合理的价格区间和资。 LP 来说但对于普通,a 收益」并不容易想要获得「Alph,有充足的资金因为他们没,机作为价格判断支撑也没有精准的预言。方面另一,动的市场极端情况时在面对价格剧烈波,会发生大幅变化交易价格更可能,风险也将进一步加大LP 资产损失的。

  简化了 LP 的投资难度Multiple 进一步,的价格区间设置和调整LP 不需要进行繁琐,分配后存入单资产只需要进行资产,P 创建做市策略由专业级的 G,的高流动性提供收益即可获得对应比例。复杂的策略被通证化未来我们希望越来越,平衡、费用重投资、贷款等这可能包括多头寸、自动再。

  整个体系依托上述,节的各个角色都在努力实现更大化的收益Multiple 共识模型里各个环,le 系统稳定向好发展从而推动 Multip。

  T 工作证明根据 NF,更多的资金的使用权限对应的持有者将享受,的止盈止损线以及更宽泛,的工作证持有者对于不同级别, Token 的空投计划也将不定期的享受 MUL。

  线之前正式上,畅的产品体验为提供更流, Playground 的测试版本Multiple 即将推出一个名为,处于内测阶段目前该版本正,将开启公测内测结束后, 可以报名参与公测专业交易者 GP,实践实现更高做市收益在实操中将理论付诸,出您的优化意见在尝鲜体验中提。

  通用户而言但对于普,背后隐藏着高风险V3 的高收益,专业的流动性提供策略普通 LP 需要更,对此针,在 LP 角色之外Multiple ,GP 角色概念创新性提出 。

  GP 等级不同不同能力的 ,资金额度也不同合约分配的做市。P 提供的策略进行考核智能合约会实时对 G,良好的 GP收益率表现,高的级别可获得更,重以及更高的奖金比更高的可配资金权。现不佳的 GP持续收益率表,降级处理将进行。

  何人存入池中包含的 Token 资产Multiple 协议存款池允许任,LP Token获得资产池的 。抵押来获取 LP 的收益LP Token 可以,尽量的避免资金池的挪用同时也可以随意的转移来。LP 将可获得平台币激励长期为存款池提供资金的 ,LP 的奖励除了享受 ,平台币分红也将获得。

  做市策略时GP 撤出,级奖励比获取奖励GP 按照当前等。留在资金池中的流动性提供者策略获取的其他收益的属于。

  三第,际变动来动态调节价格区间LP 需要根据价格的实,出 Gas 费这需要额外付,拥堵之时若在网络,力承担这一成本普通用户也无。

  不懂策略如果你,LP 提供资金支持你可以选择成为 ,下获得更高的收益在 GP 的帮助;

  有经验但缺资金如果你有智慧,自己能力、获得高回报的舞台Multiple 是你展示。

  此因,本效率的同时在实现更高资,ap V3 带来的其他问题我们也能看到 Unisw:

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  le 协议中的资金提供方LP 是 Multip。的流动性策略通过 GP ,更高的投资收益LP 能够获得。

  动性的策略提供者GP 是提供流,证明模型」遵循「收入,表现越好策略收益,市资金越多分配到的做,益也越高获得的收。了 GP 作恶的动机高收益从根源上避免,会成本大于等于可用资金成本因为作为 GP 的工作机。

  管理方面在风险,中所有 GP 的投资行为都导致了小概率出现的常损Multiple 假设了一个极端情况:假设协议,资金会很快触碰到止损线那么 GP 可以使用的,下降到一个警戒值并且资金使用率会。会触发增发 GP 工作证这个时候我们的智能合约,P 来参与竞争引入新的 G,P 开始盈利直到平台 G,才会逐步上升资金使用率, 工作证将被回收同时旧的 GP。优先偿还平台常损同时新的盈利将,利润的分配然后再进行。

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  ce Pool 便捷的进行单资产存 / 取款LP 可以用过 Multiple。finan,更佳利率以获得。取回单资产时存入 / ,为执行标准以实时利率。

  构和投资基金来说对于巨鲸用户、机,资金的加持下他们在充足,最窄的范围内提供资金争相在当前价格周围,在每个区域更新他们的仓位并使用最快的价格预言机, 更高的收益获得比 V2。

  订单」的存在由于「范围,情况调整不同价格区间策略LP 需要实时根据市场,失获得更高的收益以求规避无偿损,去对低价资产的风险敞口否则他们有可能完全失,由高价资产组成或者仓位完全,的囊中之物成为套利者。是压缩了价格波动的容忍范围减少了流动性分部区间因此不少人认为:Uniswap V3 本质上,资金使用效率来实现更高的。

  低于警戒值时当资金使用率,mpound 里获取借贷的利息资金池内的资金将被提供到 Co,高于警戒值时当资金使用率,重新回到资金池里供 GP 使用来赚取利润Compound 里的资金将被提取出来。

  聚合小额投资者提供的流动性Multiple 的目标是,的流动性策略并通过专业,户才能享有的更高额收益帮助小额投资者实现大。这一目标为实现,)与 LP (流动性提供者)两类角色:LP 存入资金后Multiple 协议将用户分为 GP (专业交易者,金配置给不同等级的 GP智能合约协议直接将这些资,化 LP 的投资组合收益GP 通过专业策略最大,由策略监管体系协议保证整个过程中的资金安全。

  的综合流动性进行交易用户针对所有单个曲线,Gas 成本则不会增加每个流动性提供者的 。按其对该区间贡献的流动性数量按比例分摊在某一价格区间收取的交易费用由 LP 。

  外此,GP 加入到协议之中为了吸引更多优秀的 ,利息和免抵押物的合伙人模式Multiple 提出了免, 工作证的用户对于持有 GP,或者任何抵押物无需支付利息,ap V3 指定交易对的流动性进行提供即可使用一部分的平台资金对 Unisw,建一个可持续盈利的经济模型与协议中的 LP 们一起创。

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  5 月 5 日2021 年 ,性的粒度控制、多级费率、范围订单、高级预言机和软件许可保护等Uniswap V3 正式上线 版本主要改进包括:聚合流动。便是集中流动性特性其中最引人注目的。

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  ap V3 中在 Unisw,很多因素的影响LP 收益受到,的区间、调整流动性而额外付出的费用等主要包括价格波动、其他 LP 选择。

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  申请成为 GP任何人都可以,核通过后申请审,发行 1 枚伴随终生的 NFT 做为工作证Multiple 协议将会为每一 GP , 每一次的投资收益其中记录着 GP,能力最核心的证明凭证也是 GP 权益与,在有限的情况下转让该 NFT 仅允许。

  ap V2 中在 Unisw,子中已有的 10 亿美金的资金没有本质区别LP 将 100 美金注入流动性池子和池,个公共做市池大家汇聚成一,提供者所占比例分给每位参与者该池子赚取的手续费统一按照。机制下V2 ,间虽然公平LP 之,率并不高但资金效,小部分资本的费用LP 只赚取一,有价格范围内都很差而且由于流动性在所,承受较高的滑点交易者往往会。

  仍未正式上线虽然项目目前,正在进行安全审计工作但据官方团队透露其,后与大家见面预计将于不久。引用户方面而且在吸,伙人模式也是较有诚意免利息和免抵押物的合, DeFi 用户们可以持续关注在做市策略方面有自己独特见解的。

  s 数据显示:自 v3 推出以来根据 Dune Analytic,人约占总交易量的 22%排名前 5 的套利机器,2 的水平远大于 V,味着更大的 LP 损失而更多的机器人活动意。

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